民眾瘋狂儲蓄是不是好事？

主計處公布我國國民儲蓄毛額近6兆元，占GDP的33.6％（儲蓄率），這已是連續第四年逾33％，超額儲蓄率(儲蓄率減投資率)連續第五年逾一成，高達13.0％，2.3兆元的「超額儲蓄」已是連續第四年超過2兆，我們不難想像為何台灣近幾年總保費收入的都能在3兆台幣左右，整體壽險業資產累積到了21兆，整體商業銀行資產更達40兆以上。

 

為何台灣民眾寧願錢進銀行，也不願消費或投資？消費不足以致儲蓄偏高，投資不足造成超額儲蓄不斷累積。原因很多，央行總裁彭淮南說「五缺 」- 缺地、缺工、缺電、缺水、缺人才，是投資不振主因，然而，人口老化及民眾憂心退休生活，則是不敢消費、拖累經濟成長的長期隱憂，所以我們一再呼籲正視老年化、重視退休規劃。

 

與其他各國相較，台灣儲蓄率33.6%高居全球Top10，美國為19%，英國13%，法國、日本、德國約20-25%，韓國與台灣相近，中國則高達40%以上。儲蓄率並無標準，與各國文化國情有關，高儲蓄率較能支應投資需求，以帶動經濟成長，而不需對外舉債。超額儲蓄為零，就表示儲蓄被充份運用，社會上沒有閒置的游資；若超額儲蓄升高，就代表一國的資金沒有被有效使用，是嚴重的警訊。從家庭經濟的觀點而言，儲蓄愈多當然是好事，但是若從總體經濟來看，儲蓄愈多恐怕就不值稱道了，它代表民眾不願花錢購物、買汽車、上館子、喝咖啡、看電影，如此商業活動冷清，自非好事，遺憾的是，台灣近年來的處境正是如此，台灣目前顯然不宜鼓勵過度儲蓄，否則將掉入「節儉的謬誤」(Paradox of Thrift)。

因此建議保險業應積極爭取投資鬆綁，引導壽險資金投入重大基礎建設。此外，為使超額儲蓄的資金更能有效運用，民眾也應該規劃適合的保險，這樣對於國家的整理發展才有裨益。 

新聞出處(請點連結)：中時電子報